Маржинальний дохід: поняття і спосіб розрахунку

Віктор Кузьмін
1 minute

Аналіз фінансової діяльності організації – дуже важливий інструмент контролю та оцінки якості та ефективності її роботи. Всі показники мають велике значення. Але особливу увагу звертають на доходи і прибуток. Аналіз цих факторів проводиться в розрізі різних видів доходів з економічного та маркетингового змістом. На багатьох сучасних підприємствах аналіз доходів проводять не тільки з метою оцінки. Його роблять для успішного прийняття подальших стратегічних рішень. В такому випадку для аналізу застосовують маржинальний дохід як підхід до визначення прибутку, необхідної для прийняття відповідальних рішень.

Поняття маржинального доходу

Крім важливого показника прибутку, що показує основний результат діяльності, використовують і інші рівні поняття. Одним з них і є маржинальний дохід. Цей термін походить від співзвучного англійського словосполучення і переводить в чистому вигляді як “гранична віддача”. Застосовується в декількох випадках:

  • Означає розмір додаткового прибутку, що утворюється в результаті реалізації додаткової одиниці виробленої продукції.
  • Означає розраховану виручку за мінусом змінних витрат.

    • Основна економічна значимість маржинального доходу полягає у визначенні впливу управлінського рішення на величину прибутку і надходження основних засобів. Завдяки цьому з’являється можливість встановити рівні продажів, щоб прибуток був максимальним, щоб її не було або взагалі щоб були збитки.

    Взаємозв’язок маржинального доходу, прибутку і витрат

    Освіта і розподіл прибутку – це важливі процеси підприємницької діяльності. Тому в аналізі фінансової діяльності дуже велику роль відіграє розгляд отриманого прибутку з боку чинників, що роблять на неї вплив. Маржинальний дохід і прибуток – два взаємопов’язаних показника. Перший після розрахунку визначає маржинальну величину другого. Обидва показники відіграють дуже важливу роль для аналізу фінансової діяльності організації, її перспектив і прийняття рішень для беззбиткової роботи.

    Також ці два економічних терміна тісно пов’язані з витратами в роботі підприємства. Адже маржинальний дохід показує, наскільки прибуток в змозі покрити змінні витрати, які безпосередньо включені в собівартість продукції. Взагалі всі витрати підприємства становлять прямі і змінні витрати. Саме змінні затрати впливають на процес виробництва та отримання прибутку. Вони безпосередньо пов’язані з обсягом товару, що випускається.

    Розрахунок маржинального доходу

    Згідно одному з своїх значень маржинальний дохід виступає розрахунковим показником, призначеним для аналізу діяльності, але передусім для прийняття правильних маркетингових рішень. Розрахунок цього доходу виробляють у порядку визначення різниці між всій виручкою і змінними витратами. Слід зазначити, що ціна і постійні витрати не беруть участь у наданні впливу на маржинальний дохід. Формула (нижче) його визначення показує можливість покриття витрат, безпосередньо залежать від обсягів виробництва, прибутку, отриманої від реалізації цих обсягів.

    TRm = TR – TVC,

    де TRm — Маржинальний дохід;

    TR — дохід (total revenue);

    TVC — змінні витрати (total variable cost).

    Важливу роль відіграє розрахунок цього показника на підприємстві, де випускається одночасно кілька видів товарів. В такому випадку дуже складно зрозуміти, який вид продукції забирає найбільшу питому вагу в обсязі загальної виручки.

    Варіанти розрахунку маржинального доходу

    Для того щоб розрахувати величину виручки, необхідну для покриття витрат, на практиці застосовують два показники: коефіцієнт і величину маржинального доходу. При цьому найчастіше прагнуть визначити маржинальний дохід як залежність ефективності управлінських рішень на покриття змінних витрат.

    Використовують два методи розрахунку:

  • Із загальних доходів минусуются змінні витрати.
  • Складаються змінні витрати і величина прибутку.

    • Багато аналітиків беруть до уваги середню величину цього прибутку. Вона виводиться шляхом вирахування з ціни продукції середньої величини змінних витрат. А також паралельно прораховують коефіцієнт такого доходу шляхом визначення її частки у виручці від реалізації продукції.

    Аналіз маржинального доходу

    Підприємству властиво регулярне проведення аналізу діяльності в цілому і окремих її показників. Аналіз маржинального доходу необхідний, так як його величина надає прямий вплив на прибуток. За результатами його розрахунку виробляють наступні висновки:

  • Показник дорівнює нулю. Отже, виручка покриває лише змінні витрати, а у підприємства утворюється збиток на суму постійних витрат.
  • Показник більше нуля, але менше величини постійних витрат. Отже, виторг покриває змінні витрати і частину постійних витрат, а збиток дорівнює величині покриття частини.
  • Показник дорівнює сумі постійних витрат. Отже, виручки вистачає, щоб працювати без збитку, але і без прибутку. Таке становище в економіці називають точкою беззбитковості.
  • Показник вище величини постійних витрат. Отже, виручка дозволяє покривати всі витрати і отримувати прибуток.

    • Визначення маржинального доходу грає важливу економічну роль у фінансовому аналізі підприємства. Завдяки цим показником можна встановити залежність виручки, прибутку та витрат. Цей взаємозв’язок має особливе значення при прийнятті фінансових рішень в області випуску продукції.